Preview

Вопросы статистики

Расширенный поиск

ВЛИЯНИЕ СИСТЕМЫ СТРАХОВАНИЯ ВКЛАДОВ НА РИСКИ БАНКОВ

Полный текст:

Аннотация

Настоящее исследование посвящено анализу влияния системы страхования вкладов (ССВ) на функционирование банковских систем. Приведенный в работе обзор отражает разнообразие мнений аналитиков относительно характера данного влияния. Обобщение исследований позволяет сделать вывод о том, что в периоды нестабильности ССВ способствует укреплению банковской системы, предотвращая, в частности, «набеги» вкладчиков на банки. В то же время в периоды роста экономики страхование вкладов может привести к росту морального риска. В центре внимания данного исследования банковские системы стран БРИКС: Россия входит в нее, и по мнению ряда аналитиков, страны БРИКС имеют неплохие перспективы развития. При этом нельзя не отметить, что объединение это, на взгляд авторов, достаточно искусственное и, как показывает реальная практика, пути развития стран-участниц и достигнутые результаты сильно различаются. Тем не менее общим является наличие интенсивных переходных процессов, ведущих к существенной нестабильности в экономике и наличию серьезных социальных проблем, в частности бедности, сильного расслоения общества и коррупции. В первой части работы проведен сравнительный анализ систем страхования вкладов в странах БРИКС. Его результаты показывают, что подходы к организации страхования вкладов у членов ассоциации весьма различны. Так, в Южно-Африканской Республике система страхования вкладов функционирует в неявном виде (то есть законодательно не закреплена). В некоторых странах она находится в частной собственности (или не имеет государственных гарантий). Во второй части работы дается математико-статистический анализ влияния системы страхования вкладов на уровень рисков, которые принимают на себя банки в странах БРИКС. Наличие и качество данных о состоянии банковских систем и деятельности систем страхования вкладов в открытом доступе позволили провести полноценный анализ только для двух стран - России и Бразилии. Для прочих участников ассоциации был проведен сокращенный анализ. Результаты оценивания моделей для панельных данных позволили заключить, что влияние увеличения суммы страхового покрытия на уровень рисков существенно зависит от характеристик кризисной ситуации (при наличии таковой), уровня контроля банковской среды регулятором и доли депозитов в валюте баланса, которые попадают под юрисдикцию ССВ.

Об авторах

Константин Львович Поляков
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия

канд. техн. наук, доцент, департамент прикладной экономики факультета экономических наук 



Марина Васильевна Полякова
Национальный исследовательский университет «Высшая школа экономики»
Россия

канд. техн. наук, доцент, департамент финансов факультета экономических наук



А. Р. Хабибуллина

Россия
независимый эксперт


Список литературы

1. Diamond D.W., Dybvig P.H. Bank runs, deposit insurance, and liquidity // The journal of political economy. 1983, vol. 91 (3). P. 401-419.

2. Karas A., Pyle W., Schoors K. Deposit Insurance, Banking Crises, and Market Discipline: Evidence from a Natural Experiment on Deposit Flows and Rates // Journal of Money, Credit and Banking. 2013. Vol. 45 (1). P. 179-200.

3. Demirguc-Kunt A., Detragiache E. Does deposit insurance increase banking system stability? An empirical investigation // Journal of Monetary Economics. 2002. Vol. 49 (7). P. 1373-1406.

4. Demirguc-Kunt A., Kane E., Laeven L. Deposit insurance around the world: A comprehensive analysis and database // Journal of Financial Stability. 2015, vol. 20. P. 155-183.

5. Gropp R., Vesala J. Deposit insurance, moral hazard, and market monitoring // Review of Finance. 2004, vol. 8(4). P. 71-602.

6. Gueyie J., Lai V. Bank moral hazard and the introduction of official deposit insurance in Canada // International Review of Economics and Finance. 2003, vol. 12 (2). P. 247-273.

7. Tovar-Garcia E.D. Exposure to interbank market and risk-taking by Mexican banks // Cuadernos de Economía: Spanish Journal of Economics and Finance. 2016, vol. 39 (111).

8. Chen Y.S., Chen Y., Hasan I., Lin C.Y. Is there a bright side of government banks? Evidence from the global financial crisis // Journal of Financial Stability. 2016. Vol. 26 (5). P. 128-143.

9. Barth J.R., Caprio G., Levine R. Bank regulation and supervision: what works best? // Journal of Financial intermediation. 2004. Vol. 13 (2). P. 205-248.

10. Laeven L., Valencia F. The use of blanket guarantees in banking crises // Journal of International Money and Finance. 2012. Vol. 31 (5). P. 1220-1248.

11. Eichengreen B., Arteta C. Banking Crises in Emerging Markets: Presumptions and Evidence // In: Blejer M.I., Skreb M (Eds.)/ Financial Policies in Emerging Markets. MIT Press, Cambridge, MA. 2002.

12. Hoggarth G., Jackson P., Nier E. Banking Crises and the Design of Safety Nets // Journal of Banking and Finance. 2005, vol. 29 (1). P. 143-159.

13. Berger A.N., Kick T., Schaeck K. .Executive board composition and bank risk taking // Deutsche Bundesbank, Research Centre.Discussion Papers. 2012. N 03.

14. LaPorta R., López-de-Silanes F., Shleifer A. Government ownership of banks, Journal of Fnance. 2002. Vol. 57 (1). P. 265-301.

15. Lensink R., Hermes N. The Short-term Effects of Foreign Bank Entry on Domestic BankBehavior. Does Economic Development Matter? // Journal of Banking and Finance. 2005. Vol. 28 (3). P. 553-568.

16. Chernykh L., Cole R.A. Does deposit insurance improve financial intermediation: Evidence from the Russian experiment // Journal of Banking and Finance. 2011. Vol. 35 (2). Р. 388-402.

17. Beck T., Laeven L. Resolution of Failed Banks by Deposit Insurers. Cross-Country Evidence // World Bank Policy Research Working Paper 3920.

18. De Nicolo G. Size, Charter Value and Risk in Banking: An International Perspective // International Finance Discussion Papers. Washington, DC: Board of Governors of the Federal Reserve System. 2000. No. 689. URL: http://www.federalreserve.gov/pubs/ifdp/2000/689/ifdp689.pdf.

19. Lambert С., Noth F., Schuwer U. How do insured deposits affect bank risk? Evidence from the 2008 Emergency Economic Stabilization Act // Journal of Financial Intermediation. 2017, vol. 29. P. 81-102.

20. Горелая Н.В. Система страхования вкладов и ее влияние на риски, принимаемые российскими банками // Деньги и кредит. 2015. № 5. С. 44-51.

21. Angkinand A., Wihlborg C. Deposit insurance coverage, ownership, and banks’ risk- taking in emerging markets // Journal of International Money and Finance. 2010. Vol. 35 (2). P. 205-248.

22. Angrist J.D., Pischke J.S. Mostly Harmless Econometrics: An Empiricist’s Companion // Princeton University Press, 1 edition. 2008.

23. Le M. Deposit Insurance Adoption and Bank Risk-Taking: the Role of Leverage // Paris School of Economics. Working Papers. 2013. No. 41.

24. Roberts M.R., Whited T.M. Endogeneity in Empirical Corporate Finance // Social Science Research Network Working Paper Series. 2011.

25. Gruber J., Hungerman D.M. The church versus the mall: Whathappens when religion faces increased secular competition? // The QuarterlyJournal of Economics. 2008. Vol. 123 (2). P. 831-862.


Для цитирования:


Поляков К.Л., Полякова М.В., Хабибуллина А.Р. ВЛИЯНИЕ СИСТЕМЫ СТРАХОВАНИЯ ВКЛАДОВ НА РИСКИ БАНКОВ. Вопросы статистики. 2017;1(9):27-41.

For citation:


Polyakov K.L., Polyakova M.V., Khabibullina A.R. IMPACT OF THE DEPOSIT INSURANCE SYSTEM ON THE RISKS OF BANKS. Voprosy statistiki. 2017;1(9):27-41. (In Russ.)

Просмотров: 181


Creative Commons License
Контент доступен под лицензией Creative Commons Attribution 4.0 License.


ISSN 2313-6383 (Print)
ISSN 2658-5499 (Online)